疫情成最後一根稻草 金融業對陸曝險 大降

自從2009年兩岸完成簽署「海峽兩岸金融合作協議」後,我國金融業積極西向發展,對陸曝險就不斷增加,就金管會統計至2020年1月底止,銀行、保險、證券三業對大陸曝險合計達新台幣(下同)1兆9,472.36億元,其中銀行業發展最為積極。

然而,2020年受到新冠肺炎疫情衝擊加上中美貿易戰因素,大陸經濟下行風險增加,國銀也開始做出因應,2020年第一季對大陸曝險金額占淨值比重已大降44.5%,來到歷史新低,整體國銀對大陸曝險金額1.62兆1,209元,比去年同期大億元。

目前國內金融業對西向發展明顯趨謹慎。尤其兩岸經濟合作架構協議(ECFA)將在2020年9月屆滿十年,若ECFA終止無法繼續,對台灣金融業恐造成影響。金管會主委黃天牧日前已表示,若ECFA真的終止,對金融業影響在可控範圍內,兩岸金融等相關政策,會延續過去的政策。金管會評估,陸方的金融優惠措施已經陸續開放鬆綁,外資均統一適用,即使ECFA中斷,對我金融業的實際影響有限。

儘管國銀大陸曝險占淨值比重再創歷史新低水位,但大陸地區分行獲利卻逆勢成長。據金管會統計到2020年第一季止,國銀大陸曝險金額占淨值比重僅有44.5%,但國銀大陸地區分行稅前盈餘有15.6億元,比2019年同期增加12.2%,其中3月單月獲利更大增34%。金管會分析,主要是呆帳準備提列金額減少及利息收入未減少太多。

大陸仍是金融業兵家必爭之地

世界銀行在6月8日在最新「全球經濟展望」報告中指出,2020年受新冠肺炎疫情影響,全球經濟總產值(GDP)將比去年萎縮5.2%,全球經濟面臨二戰以來最嚴重崩跌,90%以上國家人均GDP也都萎縮,堪稱150年來最糟情況。世銀預估,世界主要國家將只有大陸會維持1%正成長,是該國自1976年以來的最低水平,而美國經濟今年將收縮6.1%,歐元區將收縮9.1%,巴西萎縮8.0%,日本將收縮6.1%,印度將萎縮3.2%。

儘管如此,大陸經濟確定放緩,甚至不時有國銀放款踩雷狀況出現,但大陸市場仍是國內金融業長遠布局重鎮。在大陸發展相當積極的中信銀總經理陳佳文過去就曾點出「大陸拚七年勝過東南亞20年」的關鍵。中信金控近一年西進計畫也不曾停,繼核心子公司中國信託銀行計畫到廣州設立理財合資公司後,金控母公司又打算與證券子公司與「北京國有資本經營管理中心」共同設立合資券商公司。

永豐金在大陸布局上也持續進行。永豐金總經理朱士廷指出,目前永豐在大陸長三角、珠三角都有銀行、租賃與證券,另外在四川、天津也有租賃,還有合資成立圓信永豐基金管理公司,而港澳地區有銀行、證券,雖然香港獲利去年受到反送中事件、今年受到疫情影響,但還是很重要的市場,未來會整合永豐金證券亞洲、資產管理公司、銀行的資源,發揮綜效。

永豐金2020年還預計在陸新設消費金融公司,日前已獲金管會核准與大陸美的集團合資,待大陸主管機關核准後,未來與南京子行零售業務發展上能有更多合作空間。

富邦金董事長蔡明興日前也在股東會上表示,新冠疫情擴散重創全球經濟,但富邦金控將持續落實風險控管,追求長期穩健成長,除了深耕台灣市場,對外將推動區域布局,包括大陸、香港、越南等都會持續布局。

台新金控總經理林維俊在2020年首季法說會中也釋出海外布局好消息,他指出,台新銀行上海代表人辦事處已於4月20日獲上海銀監局核准設立,將可為銀行業務進軍大陸市場做好準備。

金融三業發展現況

據金管會2020年4月30日出具的「海峽兩岸金融合作協議」(含銀行、保險、證券)報告顯示,截至目前為止,在銀行業部分,金管會已核准16家國內銀行赴大陸地區設立分(支)行及子行,其中24家分行、七家支行及五家子行已開業,另設有四家辦事處;另陸銀在台部分已有三家分行開業,並設有二家辦事處。

金管會進一步指出,有關我國銀行大陸分行申辦人民幣業務方面,截至2014年12月31日止,我國銀行在陸分行已開辦人民幣業務者,包含華銀深圳、彰銀昆山、國泰上海、一銀上海、合庫蘇州、土銀上海等六家分行及其支行;另已開辦台資企業人民幣業務者,包含兆豐蘇州、玉山東莞、中信上海、臺銀上海等四家分行。

自2015年1月1日起,依大陸地區當時修正後「外資銀行管理條例」規定,外資銀行營業性機構(包含外商獨資銀行、中外合資銀行、外國銀行分行)申請經營人民幣業務的條件,已全面放寬由原開業年限三年以上改為一年以上,且不再要求提出申請前二年連續獲利,另規定外國銀行的一家分行已獲准經營人民幣業務者,該外國銀行其他分行申請經營人民幣業務不受開業時間的限制。

「外資銀行管理條例」另於2019年9月30日修正,將外國銀行分行可以吸收中國境內公民之人民幣定期存款金額下限,由每筆100萬元調整至每筆50萬元,並取消對外資銀行開辦人民幣業務之審批,其均較陸方早收承諾更為優惠。

自2015年起適用前述新制規定迄今,我國銀行在陸已開業的分行及支行均已開辦人民幣業務(收受中國境內公民的人民幣存款,限於每筆50萬元以上定期存款)。至於我國銀行在陸子行部分,目前五家子行中,富邦華一銀行已獲陸方核准擴大辦理中國境內公民人民幣存款業務(即活期存款),另永豐、玉山、國泰世華、彰化等四家銀行之子行,均已規劃向陸方提出申請。

在證券期貨業部分,金管會已核准一家證券商赴大陸地區參股設立期貨公司(因參股期貨商之股東財務問題,107年3月雙方協商終止參股協議)、一家證券商赴大陸地區參股設立證券公司,四家投信事業赴大陸地區參股設立基金管理公司並已營業,另有一家投信事業於大陸地區設立辦事處、八家證券商赴大陸設立11處辦事處。

金管會指出,金管會已在兩岸經濟合作架構協議之早期收穫計畫中,為國內業者爭取到包括在大陸申請合格境外機構投資者(QFII)給予適當便利。截至目前為止,有20家國內投信事業及一家證券商向陸方提出申請QFII資格,業均獲陸方證券監理機構核准資格,其中20家投信事業並取得投資額度合計57.01億美元,一家證券商取得投資額0.8億美元。

至於保險業部分,有九家國內保險業向陸方提出申請QFII資格,業均獲陸方證券監理機構核准資格並取得投資額度合計47億美元;另銀行業部分,亦有六家國內銀行獲陸方核准QFII資格並取得投資額度合計3.8億美元。

金管會指出,「兩岸證券期貨監理合作平台」第三次會議已於2015年12月28日召開,除介紹我國信用交易制度之發展及監管外,雙方並就放寬大陸合格境外機構投資者(QFII)、人民幣境外機構投資者(RQFII)、合格境內機構投資者(QDII)相關限制、落實ECFA早收清單承諾事項及有關兩岸交易所合作股價指數授權等議題進行溝通,雙方並同意持續推動兩岸證券期貨業務往來及持續透過監理合作平台溝通交流。

在保險業部分,金管會已核12件國內保險公司及二家保經代公司赴大陸地區參股投資,其中有七家保險公司及二家保經代公司已分別參股投資大陸地區七家保險公司、一家保險經紀人公司及二家保險代理人公司,另有四件因交易對象異動撤銷及一件金管會已核准但尚未向中國大陸監理機構遞件申請;計有11家保險公司於大陸地區設有11處辦事處。

金管會指出,已在兩岸經濟合作架構協議之早期收穫計畫中,為國內保險業者爭取到允許台灣保險公司經過整合或戰略合併組成的集團,申請進入大陸市場。而第三次保險監理合作會議已於2015年10月22日召開,以深化監理交流合作為主軸,討論重點及具體共識包含保險監理議題經驗分享、持續推動兩岸保險業務往來及持續透過監理平台機制與陸方溝通交流。

文/魏喬怡